Что такое фьючерсы: как его торговать на бирже и у брокера?

как торговать фьючерсы

Брокеры часто сталкиваются с таким понятием, как фьючерсы. Что это такое? В каких целях используется? Какие риски появляются во время торговли фьючерсами? Ответы на эти и другие вопросы вы найдете в нашей статье.

Несколько слов о термине

Фьючерс – это термин, который походит от английского слова «future». Под ним понимают вид контракта, согласно которому, продавец берет на себя обязанности поставить услугу или товар покупателю в определенный момент в будущем. Примечательно, что сроки и цены устанавливаются тогда, когда стороны подписывают контракт. Такие сделки заключаются на бирже, там же и формируются условия, единые для всех. Простыми словами, контракты позволяют сохранить определенную цену услуги или товара на конкретный временной отрезок.

Фьючерсы появились в качестве ответных мер на нужды покупателей и продавцов, которые имели дело с сельхоз товарами. К примеру, поставщики цветов не могли точно сказать, какой будет цена роз, которые еще не выросли. Также производители не могли точно сказать, насколько богатым будет урожай. Если цветов будет много, то, понятно, что цена будет ниже нынешней. В случае бедного урожая, стоимость цветов вырастет. Не зная наперед, какой будет стоимость продукции, производители не могли заключать сделки. В такой ситуации страдали обе стороны. Решением проблемы стал фьючерсный контракт.

Сегодня предметом заключения сделки могут быть:

  • процентные ставки;
  • различные валюты;
  • облигации предприятий;
  • ценные бумаги компании;
  • биржевые индексы.

как используются фьючерсы

Разновидности

Существуют такие виды фьючерса:

  1. поставочные;
  2. расчетные.

Рассмотрим второй вид. Он не предусматривает поставку продукции. Заключая контракт, стороны соглашаются только на конкретную цену. Они согласовывают точную сумму и дату, когда будет проведен платеж. Если к дате исполнения товар не продадут, сделка будет закрыта в последний день торгов. Такой вид сделки предполагает, что между сторонами будут проводиться денежные расчеты.

Что касается поставочных контрактов, по ним будет поставляться товар или оказываться услуга. Стоимость оговаривают в момент заключения договора. В случае невыполнения условия продавцу грозит штраф.

Кем выпускаются фьючерсы?

Власти и компании имеют право выпускать облигации и ценные бумаги. Фьючерсы на золото, как и на другие металлы, товары и услуги, никем не выпускаются. Это не акции, а обязательства, которые берут на себя две стороны. Можем смело утверждать, что фьючерсы создаются трейдерами. Также важно отметить, что в этом процессе участвует и третья сторона. Речь идет о бирже, предоставляющей равные условия и требования для обеих сторон. На бирже также фиксируются следующие моменты:

  1. разновидность контракта;
  2. название сделки;
  3. количество товара;
  4. дата исполнения сделки;
  5. сроки ее действия.

В ходе заключения сделки стороны могут определиться только со стоимостью, все остальные параметры предусмотрены биржей.

Особенности работы фьючерса

Как и любой другой биржевой инструмент, контракт можно купить или продать на бирже. Фьючерс имеет свою цену, которая может изменяться. Суть торговли заключается в том, что брокер выгодно покупает и продает. Разница между ценами и является его прибылью.

В тот момент, когда приходит время выполнения сделки, события могут развиваться по одному из следующих сценариев:

  1. стороны остаются со своими средствами;
  2. покупатель получает прибыль, если цена купленного им контракта выросла;
  3. продавец получает прибыль, а продавец теряет деньги в случае падения цены.

Особенность фьючерса заключается в том, что он не дает права, а обязывает стороны. Биржа гарантирует, что обязательства будут исполнены. Для этого покупатели и продавцы должны предоставить гарантию, которая подтверждает их способность оплатить сделку. В выплате полной стоимости контракта нет необходимости, но сумма замораживается на счету.

Бывают случаи, когда у инвестора не хватает денег на покупку. Тогда брокер просит, чтобы клиент пополнил счет.

как торговать фьючерсы на бирже и у брокера

Понятие фьючерсных контрактов

В распоряжении брокеров фьючерсы, которые отличаются от других видов контрактов. В чем же заключаются основные отличия?

  • Сделку можно заключить только с тем товаром, цена которого часто меняется и не может быть спрогнозирована.
  • Есть возможность страхования договора. В случае невыполнения обязанностей фьючерса одной из сторон, вторая сторона получит возмещение.
  • Заключая контракты других видов, вы подвергаетесь большим рискам.
  • Условия сделки понятны и утверждены обеими сторонами.
  • За счет вышеперечисленных особенностей фьючерсы на нефть и на любые другие товары обладают высокой ликвидностью, а также дают возможность планировать бюджет.

Как торговать?

Активы фьючерсов торгуются на Московской бирже. Для того, чтобы стать владельцем одного контракта, нужно иметь на своем счету не меньше 10% от его цены. Счет можно пополнить с помощью банковского перевода. Эти деньги будут играть роль гарантийного обеспечения. Что касается торговли на иностранных площадках, там гарантия может являть собой одну сотую от всей суммы контракта.

Индекс РТС считается самым покупаемым среди инструментов в России. Его продают лицензированные брокеры. Приобрести индекс можно, воспользовавшись кредитным плечом. Это дает возможность заключения сделки при отсутствии нужной суммы на счету. В то же самое время покупатель сильно рискует.

Техника торговли фьючерсами

Изначально нужно выбрать брокера. Делая выбор, трейдер может ориентироваться на свои критерии (величину капитала, свободное время и т.д.). Также необходимо ознакомиться с условиями договора и получше узнать историю компании.

Не последнюю роль играет и качественное ПО. Трейдеры используют такие терминалы, как MetaTrader и QUIK, которые нужно скачать и правильно установить. Следующий шаг – выбор стратегии и подходящих инструментов. Зачастую используются фундаментальный и технический анализы.
В случае отсутствия опыта можно попробовать свои силы, воспользовавшись демонстративным счетом. С его помощью трейдеры улучшают свои навыки и тестируют разные торговые стратегии.

В заключение можем сказать, что такое понятие, как фьючерс, Википедия определяет следующим образом – это инструмент для биржевой торговли. Тем не менее, он продолжает обладать защитными свойствами, и применяется для того, чтобы защититься от колебаний и кардинальных изменений цен в будущем.

Похожие новости

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.

Обратная связь

Поиск
Generic filters